O ‘boom’ da inteligência artificial está redefinindo o mercado de tecnologia, com a memória NAND experimentando um crescimento sem precedentes, enquanto o setor de PCs enfrenta um cenário desafiador.
O primeiro trimestre de 2026 marcou um ponto de virada para o mercado global de memórias NAND. A receita disparou impressionantes 3,5 vezes, alcançando a marca de US$ 46 bilhões. Este valor não apenas supera o faturamento anual de todo o ano de 2023, mas também sinaliza uma mudança drástica nas prioridades tecnológicas globais.
O principal motor por trás desse crescimento exponencial é o avanço da inteligência artificial, em particular a chamada IA Agêntica. Essa nova fronteira da IA demanda uma capacidade de armazenamento massiva em data centers, capazes de gerenciar múltiplos petabytes de dados, impulsionando diretamente a procura por chips NAND de alta performance.
Em contraste, o mercado de PCs, um pilar tradicional da indústria de tecnologia, enfrenta uma retração significativa. As remessas de computadores pessoais registraram uma queda de 11,3% no mesmo período, e as projeções indicam que essa tendência de queda persistirá até 2028 ou 2029. As informações são da Counterpoint.
Setor Empresarial Lidera a Demanda por NAND
O segmento empresarial (enterprise) foi o grande responsável pela receita recorde de NAND no primeiro trimestre de 2026, respondendo por 43% do mercado total. A Counterpoint projeta que essa participação ultrapasse os 60% até o final do ano, evidenciando a prioridade das empresas em infraestruturas de IA.
Samsung Mantém Liderança, Mas China Ganha Espaço
A Samsung continua a dominar o mercado de SSDs, com uma fatia de 29%. SK Hynix aparece em segundo lugar com 18%, seguida por Kioxia, Micron e Sandisk, com participações entre 14% e 13%. No entanto, a fabricante chinesa YMTC surge como uma forte concorrente, conquistando 13% do mercado global em apenas um ano, um crescimento anual expressivo de 246%.
A YMTC, juntamente com a CXMT (outra fabricante chinesa de DRAM), está executando um plano ambicioso de expansão de capacidade de produção. A YMTC planeja realizar um IPO na China, seguindo o caminho da CXMT, que já alcançou 13% de participação global em NAND.
Mercado de PCs em Retração e Recuperação Lenta
Enquanto os componentes de memória impulsionam o setor de data centers, o mercado de PCs sofre com a queda de 11,3% nas remessas globais, segundo a IDC. A recuperação é esperada apenas a partir de 2028 ou 2029, com um retorno formal ao crescimento previsto para 2030.
O aumento nos preços de componentes como DRAM e NAND impacta diretamente as vendas de PCs. Novas plataformas, como o MacBook Neo da Apple e notebooks com processadores Intel Wildcat Lake, buscam mitigar esse efeito, enquanto a Qualcomm lança a linha Snapdragon série C para o segmento de entrada.
Novas Fábricas São a Chave para a Normalização
A solução definitiva para a escassez e os altos preços de componentes de memória, segundo especialistas, virá com a conclusão de novas fábricas de DRAM e NAND. A expectativa é que essas novas instalações comecem a operar entre 2029 e 2030, normalizando gradualmente o fornecimento e os preços para o mercado de PCs e outros dispositivos.
Até lá, o cenário de alta demanda por data centers e a consequente priorização de chips de memória para IA devem persistir, impactando o estoque e o preço para os consumidores de computadores pessoais.